Что такое ZIG? (Определение, преимущества, недостатки)

В мире инвестиционных возможностей разнообразие инструментов может запутать даже опытного инвестора. Acquirers Fund, более известный под тикером ZIG, привлекает внимание своей уникальной стратегией. Этот фонд обещает всего и сразу — глубокую стоимость и потенциал для роста капитала. В сегодняшнем посте мы рассмотрим, что такое ZIG, его преимущества и недостатки.

Что такое ZIG?

ZIG — это ETF, управляемый Acquirers Funds LLC, целью которого является превосходство над рынком, благодаря стратегии, направленной на глубокую стоимость. Полное название фонда — "The Acquirers Fund," и он ориентирован на акции американских компаний, которые, по мнению управляющих, недооценены и имеют высокий потенциальный прирост.

Основные характеристики ZIG

• Инвестиции в компании с низкими мультипликаторами цены.
• Выбор компаний на основе их финансовой устойчивости и отсутствия внешних манипуляций с отчетностью.
• Ориентация на компании с активами, стоимость которых выше рыночной капитализации.

Фонд следует стратегии, разработанной Tobias Carlisle, автора книги "The Acquirer's Multiple," которая базируется на методологии оценки стоимости компании через соотношение цены и различных финансовых показателей.

Состав ZIG

ZIG включает ряд компаний, которые, по мнению управляющих, обладают высокой стоимостью, но недооценены рынком. Примеры таких компаний могут варьироваться, но все они обычно имеют единую характеристику — низкое значение мультипликаторов цены к прибыли или цены к операционным потокам.

Преимущества ZIG

Подход на основе "Acquirer's Multiple"

Фонд использует стратегию "Acquirer's Multiple," популяризированную Tobias Carlisle, что обеспечивает глубокую оценку компаний и снижает риски покупки переоцененных активов.

Потенциально высокая доходность

Благодаря своему вниманию к недооцененным компаниям, ZIG может предложить инвесторам высокую доходность, если рынок признает истинную стоимость этих акций. Исторические данные показывают, что стратегии на основе недооцененных активов часто могут приносить сверхприбыль.

Дисциплинированный подход к инвестициям

ZIG следует жесткой дисциплине при выборе компаний, что позволяет минимизировать риски, связанные с оптимизмом и манипуляциями отчетностью.

Недостатки ZIG

Высокая волатильность

Фонд может испытывать высокую волатильность, поскольку инвестирует в компании, которые могут быть временно в кризисе или сталкиваются с негативным новостным фоном.

Низкая ликвидность

Некоторые компании в составе ZIG могут иметь низкую ликвидность, что затрудняет быстрое выполнение крупных сделок. Это может привести к затруднениям при входе и выходе из позиций.

Высокий риск

Инвестирование в недооцененные компании связано с высоким риском, так как есть вероятность, что они не оправдают ожиданий и останутся недооцененными.

Инвестиционная стратегия ZIG

Долгосрочная ориентация

Инвестиции в ZIG лучше подходят для долгосрочных инвесторов, готовых терпеть волатильность и ожидать признания рыночной стоимости компаний. Долгосрочный подход помогает использовать потенциал роста оценочных значений.

Диверсификация портфеля

ZIG может быть отличным дополнением для диверсификации портфеля, совмещая его с другими стратегиями, такими как ростовые или дивидендные ETF. Это поможет сбалансировать риски и улучшить общую доходность портфеля.

Следование дисциплине

Успешное инвестирование с ZIG требует терпения и дисциплины. Инвесторы должны быть готовы придерживаться выбранной стратегии, несмотря на рыночные колебания.

Заключение

ZIG предлагает уникальный подход к инвестированию, основанный на глубокой оценке стоимости и дисциплинированном выборе компаний. Преимущества включают потенциально высокую доходность и структурированный метод оценки. Однако фонд не лишен недостатков, таких как высокая волатильность и риск. Для долгосрочных и терпеливых инвесторов ZIG может стать ценным инструментом в их инвестиционном арсенале.