Что такое DEED? (Определение, преимущества, недостатки)

Инвестирование в сфере обеспечения стабильного дохода становится все более популярным среди частных и институциональных инвесторов. В этом контексте ETF, такие как DEED, играют важную роль в оформлении портфелей направленных на доходность и диверсификацию. Сегодня мы рассмотрим, что такое DEED (First Trust TCW Securitized Plus ETF), его основные характеристики, преимущества и недостатки.

Что такое DEED?

DEED — это ETF, торгующийся на американском фондовом рынке и ориентированный на ценные бумаги, обеспеченные активами и ипотечными кредитами. Полное название этого фонда — First Trust TCW Securitized Plus ETF.

DEED инвестирует в различные виды ценных бумаг, включая ипотечные облигации агентств (agency mortgage-backed securities, MBS), коммерческие ипотечные ценные бумаги (commercial mortgage-backed securities, CMBS), и ценные бумаги, обеспеченные активами (asset-backed securities, ABS). Основная цель DEED — предоставление инвесторам сбалансированного дохода и капиталовой сохранности за счет диверсификации по разным типам обеспеченных активами инструментов.

Основные характеристики DEED

• Широкие возможности по типам активов: DEED включает агентские MBS, CMBS и ABS, что позволяет эффективно диверсифицировать риски.
• Управление соответственной рыночной конъюнктуре: активный менеджмент фонда позволяет адаптироваться к изменяющимся рыночным условиям.
• Прозрачность и ликвидность: как и все ETF, DEED обеспечивает ежедневную ликвидность и высокую степень прозрачности состава портфеля.

Состав DEED

Портфель DEED состоит из широкого спектра ценных бумаг. Основной акцент делается на ценные бумаги, обеспеченные активами, что позволяет инвесторам использовать фонд для получения дохода и диверсификации, избегая чрезмерного риска, связанного с отдельными имитентами или секторами.

Преимущества DEED

Диверсификация по видам активов

DEED предоставляет инвесторам доступ к различным типам ценных бумаг, обеспеченных активами, что снижает риски, связанные с отдельными активами или секторами рынка. Распределение по широкому спектру инструментов дозволяет фондовому менеджменту гибко маневрировать в условиях изменяющейся экономики.

Потенциал доходности

Существование фондов, ориентированых на ценные бумаги с повышенной доходностью, позволяет инвесторам получать высокий уровень дохода в условиях низких процентных ставок. DEED добивается этого за счет инвестиций в ипотечные и другие обеспеченные активами ценные бумаги, предлагающие привлекательные доходы.

Профессиональное управление

Активное управление портфелем DEED профессиональной командой TCW (Trust Company of the West) позволяет эффективно адаптироваться к рыночным условиям и использовать возможности для повышения доходности и снижения рисков.

Недостатки DEED

Рыночный и кредитный риски

Несмотря на диверсификацию, DEED подвержен рыночным и кредитным рискам, связанным с изменением процентных ставок, стоимости активов и экономической нестабильностью. Давление на рынок ипотечных и других обеспеченных активами ценных бумаг может существенно повлиять на доходность фонда.

Комиссионные расходы

Хотя ETF часто рассматриваются как низкозатратные инвестиционные инструменты, уровень комиссий у DEED может быть выше по сравнению с индексными фондами. Это связано с активным управлением портфелем и профессиональными услугами управляющей команды.

Заключение

Для кого подходит DEED?

DEED подходит для инвесторов, ищущих доходность выше, чем в традиционных облигационных ETF, при этом готовых к рискам, связанным с ипотечными и другими обеспеченными активами. Долгосрочные инвесторы, стремящиеся к доходам и сохранению капитала, могут рассмотреть DEED как часть диверсифицированного портфеля.

Итоговый анализ

DEED предлагает инвесторам сочетание доходности и диверсификации, используя гибкий подход к инвестированию в различные типы обеспеченных активами ценных бумаг. Хотя фонд подвержен определенным рискам, его активное управление и профессиональный менеджмент могут способствовать достижению инвестиционных целей.