Что такое VOE? (Определение, преимущества, недостатки)

В современном инвестиционном мире, где диверсификация и стабильность дохода играют ключевые роли, VOE (Vanguard Mid-Cap Value ETF) становится все более популярным выбором среди инвесторов. Данный ETF предоставляет возможность инвестировать в средние компании с высоким потенциалом роста и устоявшейся бизнес-моделью. Сегодня мы разберем, что такое VOE, его преимущества и недостатки.

Что такое VOE?

VOE — это биржевой инвестиционный фонд от компании Vanguard, специализирующийся на акциях средних компаний с привлекательной оценкой (value stocks). Полное название — Vanguard Mid-Cap Value ETF.

VOE следует за индексом CRSP US Mid Cap Value Index, который включает в себя компании среднего уровня капитализации, оцениваемые как недооцененные по сравнению с фундаментальными показателями, такими как прибыль и дивиденды.

Основные характеристики VOE

• Средняя капитализация: Компании среднего рынка с рыночной капитализацией от 2 до 10 миллиардов долларов.
• Фокус на стоимости: Инвестиции в компании, которые считаются недооцененными по таким показателям, как отношение цены акции к доходам и к балансовой стоимости.
• Диверсификация: Состав ETF охватывает широкий спектр отраслей, обеспечивая хорошие показатели диверсификации.

Состав VOE

VOE включает акции таких известных компаний, как Motorola, Norwegian Cruise Line, Northern Trust и Ball Corporation. Этот фонд охватывает различные сектора экономики, включая промышленность, финансы и здравоохранение, что позволяет снизить риски и обеспечить стабильный доход.

Преимущества VOE

Диверсифицированный портфель

Одно из ключевых преимуществ VOE — это его диверсифицированный портфель, который включает акции компаний из самых различных отраслей, от технологий до потребительских товаров. Это позволяет инвесторам снизить риски, связанные с отдельными секторами экономики.

Потенциал роста

Средние компании часто имеют больше возможностей для роста по сравнению с крупными корпорациями. VOE ориентирован на компании, которые потенциально могут показать значительный рост, предоставляя инвесторам хорошие возможности для увеличения капитала.

Низкие комиссии

Как и большинство фондов Vanguard, VOE отличается низкими комиссиями. Это делает его привлекательным не только для долгосрочных инвесторов, но и для тех, кто хочет минимизировать затраты на инвестирование.

Пассивное управление

VOE управляется пассивно, что означает, что фонд следует за индексом без активного вмешательства управляющих. Это позволяет снизить операционные издержки и уменьшить вероятность человеческих ошибок.

Недостатки VOE

Зависимость от состояния экономики

Так как VOE инвестирует в акции средних компаний, он может быть более подвержен экономическим циклам. В период экономического спада эти компании могут испытывать большее давление по сравнению с крупными и стабильными корпорациями.

Относительно низкая дивидендная доходность

Хотя VOE и включает компании, выплачивающие дивиденды, его дивидендная доходность может быть ниже по сравнению с специализированными дивидендными ETF, такими как SCHD. Это может сделать его менее привлекательным для инвесторов, ориентированных на регулярный доход.

Недостаток технологических компаний

Инвестиционный портфель VOE может включать меньше технологических компаний по сравнению с другими ETF, что может ограничивать потенциал роста в быстрорастущем технологическом секторе.

Инвестиционная стратегия VOE

VOE подходит для инвесторов с долгосрочным горизонтом инвестирования, особенно тех, кто хочет диверсифицировать свои вклады и увеличить капитал за счет акций средних компаний.

Долгосрочная инвестиционная стратегия

Для успешных инвестиций в VOE рекомендуется держать акции на протяжении длительного периода (10 лет и более). Средние компании часто требуют времени для реализации своего потенциала роста, и долговременное инвестирование позволяет воспользоваться сложным процентом для увеличения капитала.

Оптимизация диверсификации

VOE может служить важной частью общего инвестиционного портфеля, добавляя диверсификацию и снижая риски. Он может быть сегментом, который компенсирует волатильность других частей вашего портфеля, таких как акции крупных компаний или технологические акции.

Реинвестирование дивидендов

Реинвестирование дивидендов, получаемых от VOE, позволяет еще более эффективно использовать эффект сложных процентов. Это обеспечивает дополнительный прирост капитала в долгосрочной перспективе.

Заключение

VOE — это надежный инструмент для тех, кто ищет способы диверсифицировать свой портфель и инвестировать в средние компании с высоким потенциалом роста. Несмотря на свои некоторые недостатки, такие как зависимость от состояния экономики и умеренная дивидендная доходность, его преимущества в виде диверсифицированного портфеля и низких комиссий делают его привлекательным для долгосрочных инвесторов.