Что такое PFXF? (Определение, преимущества, недостатки)

Эффективные инструменты для диверсификации и дохода становятся все более актуальными на фоне нестабильности финансовых рынков. ВанЭк подготовил ответ с помощью PFXF (VanEck Preferred Securities ex Financials ETF). Данный ETF позволяет инвесторам фокусироваться на привилегированных ценных бумагах, исключая при этом финансовый сектор. Сегодня мы рассмотрим, что такое PFXF, его преимущества и недостатки.

Что такое PFXF?

PFXF — это торгуемый на бирже фонд (ETF), который концентрируется на привилегированных ценных бумагах, за исключением ценных бумаг из финансового сектора. Полное название — VanEck Preferred Securities ex Financials ETF.

Фонд ориентирован на индекс ICE U.S. Listed Preferred Securities ex Financials Index, который включает привилегированные акции и облигации конвертируемые привилегированные акции, изданные компаниями из различных секторов, за исключением финансового.

Преимущественно за счет включения привилегированных ценных бумаг из секторов коммунальных услуг, энергетики и промышленности, PFXF позволяет инвесторам избегать прямого влияния волатильности финансового рынка и банковских кризисов.

Основные характеристики PFXF

• Привилегированные ценные бумаги компаний, исключая финансовый сектор
• Концентрация на секторах: коммунальные услуги, энергетика, промышленность
• Индекс ICE U.S. Listed Preferred Securities ex Financials Index

Таким образом, PFXF действует как средство защиты против волатильности финансового сектора, предлагая уникальную диверсификацию и приемлемую доходность.

Состав PFXF

Основные составляющие PFXF включают привилегированные акции таких компаний, как Duke Energy, NextEra Energy, и Southern Company, среди прочих. Эти компании известны своими устойчивыми финансовыми показателями и стабильными выплатами по привилегированным акциям.

Преимущества PFXF

Исключение финансового сектора

Одной из ключевых особенностей PFXF является исключение финансового сектора, что уменьшает воздействие последнего на общую волатильность фонда. Это особенно важно в периоды нестабильности в банках и на финансовых рынках.

Диверсификация

PFXF предлагает значительную диверсификацию, концентрируясь на привилегированных акциях и конвертируемых облигациях из секторов коммунальных услуг, энергетики и промышленности. Это позволяет снижать риски, связанные с любым конкретным сектором.

Стабильный доход

Привилегированные акции часто предоставляют более высокий и стабильный доход по сравнению с обыкновенными акциями и долгосрочными облигациями. PFXF, ориентированный на дивидендные выплаты, подходит для тех, кто ищет стабильный источник дохода.

Низкие комиссии

Комиссия за управление PFXF составляет 0,40% в год, что существенно ниже ряда других фондов данной категории. Это позволяет инвесторам сохранить больше своих средств на долгосрочной основе.

Недостатки PFXF

Секторные ограничения

Исключение финансового сектора, хотя и является преимуществом, также создает определенные ограничения, уменьшая общую диверсификацию фонда. Некоторые инвесторы могут искать больше сбалансированных возможностей для роста.

Низкая ликвидность по сравнению с обыкновенными акциями

Привилегированные акции обычно имеют меньшую ликвидность на рынке по сравнению с обыкновенными акциями, что может делать PFXF менее привлекательным для краткосрочных стратегий и активной торговли.

Ограниченный потенциал роста капитала

Привилегированные акции, на которые ориентируется PFXF, обычно предлагают стабильный доход, но ограниченный потенциал роста капитала. Инвесторы, ищущие значительный прирост стоимости, могут найти PFXF недостаточно агрессивным.

Инвестиционная стратегия PFXF

PFXF идеально подходит для тех, кто ищет стабильный доход с дополнительной диверсификацией. Ниже приведены основные рекомендации для инвесторов, рассматривающих этот ETF:

Долгосрочная инвестиционная стратегия

PFXF идеален для долгосрочных инвесторов, которые стремятся к стабильному доходу и защите от риска, связанного с финансовым сектором. Он подходит для пенсионных планов и дивидендных счетов, обеспечивая регулярные выплаты.

Защита от волатильности финансового сектора

Так как PFXF исключает финансовые компании, данный ETF является привлекательным вариантом для минимизации влияния банковских кризисов и других финансовых нестабильностей на портфель.

Использование для диверсификации портфеля

Инвестиции в PFXF могут помочь диверсифицировать портфель, особенно если другие активы сосредоточены в финансовом секторе. Это стратегическое решение помогает снизить общий риск и повысить устойчивость портфеля.

Вывод

PFXF от VanEck является мощным инструментом для инвесторов, стремящихся к стабильному доходу и диверсификации вне финансового сектора. Хотя у него есть свои ограничения, его преимущества, такие как устойчивость привилегированных акций и защита от волатильности банковского сектора, делают его привлекательным для долгосрочных инвесторов.