Что такое IBND? (Определение, преимущества, недостатки)

Планируя диверсификацию своего инвестиционного портфеля, инвесторы часто рассматривают различные ETF (биржевые индексные фонды), которые предлагают доступ к международным рынкам облигаций. Один из таких фондов — SPDR Bloomberg International Corporate Bond ETF (IBND), который предоставляет доступ к корпоративным облигациям за пределами США. Сегодня мы рассмотрим, что такое IBND, его преимущества и недостатки.

Что такое IBND?

IBND — это ETF, который стремится отслеживать результаты индекса Bloomberg SASB® International Corporate ESG Ex-Controversies Select Index. Этот индекс включает корпоративные облигации, выпущенные за пределами США, и ESG (Environmental, Social, and Governance — окружающая среда, социальная ответственность и управление) скрининг.

Основные характеристики IBND

• Доступ к международным корпоративным облигациям: Фонд фокусируется на корпоративных облигациях компаний, расположенных в развитых странах за пределами США.
• ESG-скрининг: Индекс исключает компании, участвующие в контроверсионных видах деятельности, таких как производство оружия.
• Высокая ликвидность: ETF предоставляет высокую ликвидность благодаря наличию на рынке ценных бумаг с высокой востребованностью и оборотом.

Преимущества IBND

Диверсификация

IBND предлагает инвесторам доступ к диверсифицированному портфелю международных корпоративных облигаций, что может помочь снизить риски, связанные с вложениями в облигации одной страны или одного региона.

ESG-ориентированный подход

Фонд использует фильтр ESG, исключая облигации компаний с негативным воздействием на окружающую среду, нарушениями прав человека или недостаточной корпоративной прозрачностью. Это делает IBND привлекательным для инвесторов, стремящихся к ответственному инвестированию.

Профессионально управляемый портфель

IBND управляется опытными специалистами, которые проводят тщательный анализ и подбор облигаций, что позволяет инвесторам получать регулярный доход без необходимости самостоятельно управлять своими вложениями.

Доступность и ликвидность

Как и другие ETF, IBND имеет высокую ликвидность и торгуется на фондовой бирже, что упрощает покупку и продажу акций фонда. Минимальные затраты на управление делают его доступным для широкого круга инвесторов.

Недостатки IBND

Валютные риски

Инвестирование в международные облигации означает подверженность валютным рискам. Колебания обменных курсов могут существенно влиять на доходы инвесторов.

Процентные и кредитные риски

Как и любые долговые инструменты, корпоративные облигации подвержены процентным и кредитным рискам. Рост процентных ставок может негативно сказаться на цене облигаций, а рейтинги кредитоспособности компаний могут меняться.

Комиссионные издержки

IBND имеет комиссионные издержки, связанные с управлением фондом. Хотя они относительно низки, эти издержки могут накапливаться и снижать общую доходность инвестора на длинном горизонте.

Инвестиционная стратегия IBND

IBND может быть эффективной частью диверсифицированного портфеля, особенно для тех, кто стремится снизить риск посредством инвестиций в международные корпоративные облигации и поддерживать ESG-принципы.

Долгосрочная диверсификация

Инвесторы, ориентированные на долгосрочные вложения, могут использовать IBND для диверсификации своих портфелей, добавляя активы, которые не коррелируют напрямую с американскими активами. Это помогает снизить общий риск портфеля и улучшить стабильность доходов.

Ответственное инвестирование

С помощью IBND, инвесторы могут участвовать в ответственном инвестировании, акцентируя внимание на компании с высокими стандартами в области экологии, социальной ответственности и корпоративного управления.

Валютная защита

Для защиты от валютных рисков, связанных с IBND, инвесторы могут использовать стратегии хеджирования, заключая валютные форвардные контракты или опционы.

Заключение

SPDR Bloomberg International Corporate Bond ETF (IBND) предлагает отличные возможности для диверсификации и обеспечивает доступ к международным корпоративным облигациям с ESG-ориентированным подходом. Хотя фонд имеет свои риски и издержки, он может быть полезным инструментом для долгосрочных инвесторов, стремящихся к диверсификации и ответственному инвестированию.