O que é o DIVI? (Significado, Vantagens e Desvantagens)

A crescente incerteza no cenário econômico e nas pensões públicas tem levado muitos investidores a buscar alternativas sólidas para garantir sua aposentadoria e independência financeira. Um dos instrumentos populares entre os investidores é o Franklin International Core Dividend Tilt Index ETF, conhecido pelo ticker DIVI. Este ETF é uma opção para aqueles que procuram investir em empresas internacionais com um histórico consistente de pagamento de dividendos. Neste post, vamos entender melhor o que é o DIVI, seus benefícios e desvantagens.

O que é o DIVI?

O DIVI é um ETF focado em ações internacionais de dividendos. DIVI é a sigla para Franklin International Core Dividend Tilt Index ETF. Este ETF tem como objetivo oferecer aos investidores uma exposição a um amplo conjunto de ações internacionais que possuem um histórico consistente de pagamento de dividendos.

O DIVI segue o índice Franklin International Core Dividend Tilt Index, que é projetado para incluir empresas que não apenas pagam, mas têm o potencial de aumentar seus dividendos ao longo do tempo. Esta abordagem difere de outros ETFs de dividendos, que muitas vezes se concentram apenas no rendimento inicial sem considerar o crescimento dos dividendos.

Principais Características do DIVI

• Foco Internacional: Inclui empresas fora dos EUA com um histórico sólido de pagamento de dividendos.
• Diversificação Geográfica: Abrange um amplo espectro de mercados internacionais desenvolvidos.
• Ponderação de Dividendos: Dá uma importância maior às empresas que oferecem dividendos consistentes e crescentes.

Composição do DIVI

O DIVI é composto por empresas internacionais bem estabelecidas e conhecidas por seu compromisso com o pagamento de dividendos. Este ETF oferece uma diversificação regional, investindo em empresas da Europa, Ásia e outras regiões desenvolvidas.

Vantagens do DIVI

Exposição Internacional

O DIVI proporciona aos investidores uma exposição a empresas globais, adicionando uma camada de diversificação geográfica que muitos ETFs domésticos não oferecem. Isto é especialmente útil para diluir riscos associados a uma única economia ou mercado.

Crescimento e Consistência dos Dividendos

Similar ao SCHD, o DIVI se concentra em empresas que aumentam consistentemente seus dividendos. Esta abordagem não apenas proporciona um fluxo constante de renda, mas também possui o potencial de crescimento dos dividendos ao longo do tempo.

Diversificação Setorial

O DIVI não só diversifica geograficamente, mas também setorialmente, investindo em uma ampla gama de indústrias. Essa diversificação pode proporcionar uma maior proteção contra a volatilidade do mercado, pois o desempenho fraco em um setor pode ser compensado pelo desempenho robusto em outro.

Desvantagens do DIVI

Taxas de Manutenção

Os ETFs internacionais geralmente têm taxas de manutenção mais altas em comparação aos ETFs focados em mercados domésticos. No caso do DIVI, as taxas podem ser significativamente maiores do que a etiqueta de 0,06% observada no SCHD, devido aos custos adicionais associados à gestão de ativos internacionais.

Exposição a Riscos Cambiais

Investir em empresas internacionais traz consigo o risco cambial. As flutuações na taxa de câmbio podem afetar o valor dos dividendos e do próprio ETF, adicionando um nível extra de incerteza e volatilidade.

Complexidade Regulatória

O investimento em mercados internacionais pode estar sujeito a diferentes regulamentos, o que pode complicar o processo de investimento. Questões como a retenção de impostos sobre dividendos e a conformidade com regulamentos locais podem impactar os retornos líquidos.

Estratégia de Investimento no DIVI

A estratégia de investimento no DIVI deve considerar os benefícios de longo prazo da diversificação internacional e o crescimento consistente dos dividendos.

Estratégia de Longo Prazo

Para maximizar os benefícios do DIVI, é aconselhável um horizonte de investimento de longo prazo. Investidores devem considerar manter o ETF por pelo menos 10 anos para aproveitar ao máximo o crescimento dos dividendos e a valorização dos ativos.

Reinvestimento de Dividendos

Reinvestir os dividendos é uma estratégia poderosa para maximizar o crescimento do patrimônio. O reinvestimento permite que os investidores aproveitem os efeitos dos juros compostos, aumentando potencialmente seus retornos ao longo do tempo.

Avaliação de Riscos

Investidores devem estar cientes dos riscos cambiais e regulatórios associados ao investimento internacional e considerar estas variáveis em suas estratégias de investimento.

Conclusão

O DIVI é uma opção atraente para investidores que procuram diversificação geográfica e um crescimento consistente de dividendos. Com sua ampla exposição a mercados internacionais e uma abordagem focada em empresas financeiramente sólidas, o DIVI oferece uma proposta interessante para investimentos de longo prazo. No entanto, os investidores devem estar cientes das taxas de manutenção mais altas e dos riscos cambiais envolvidos.

Para aqueles dispostos a investir para a aposentadoria ou buscando um fluxo estável de rendimentos de dividendos, o DIVI pode ser uma adição valiosa ao portfólio, proporcionando segurança e crescimento gradual a longo prazo.