Qu'est-ce que EEMX ? (Définition, avantages et inconvénients)

L'investissement socialement responsable gagne en popularité parmi les investisseurs soucieux de l'environnement. L'EEMX, ou SPDR MSCI Emerging Markets Fossil Fuel Free ETF, permet aux investisseurs de participer à la croissance des marchés émergents tout en excluant les entreprises liées aux combustibles fossiles. Dans cet article, nous discuterons de ce qu'est l'EEMX, de ses avantages et de ses inconvénients.

Qu'est-ce que l'EEMX ?

L'EEMX est un ETF (Exchange-Traded Fund) qui cherche à suivre la performance de l'indice MSCI Emerging Markets ex Fossil Fuels. Il exclut les entreprises engagées dans l'exploration, l'extraction et la production de combustibles fossiles, se concentrant ainsi sur des sociétés plus respectueuses de l'environnement.

Caractéristiques principales de l'EEMX

• Suppression des entreprises liées aux combustibles fossiles : L'EEMX évite les compagnies engagées dans l'exploration et la production de pétrole, de gaz et de charbon.
• Concentration sur les marchés émergents : L'ETF investit principalement dans les entreprises des économies en développement.
• Suivi d'un indice mondialement reconnu : Il suit l'indice MSCI Emerging Markets ex Fossil Fuels, offrant aux investisseurs une large diversification géographique.

Composition de l'EEMX

L'EEMX est composé d'entreprises variées des marchés émergents comme la Chine, l'Inde et le Brésil, excluant les entreprises de l'industrie fossile. Il couvre une diversité de secteurs comme la technologie, la finance et la consommation discrétionnaire, permettant de bénéficier de la croissance rapide de ces économies tout en alignant l'investissement sur des valeurs environnementales.

Avantages de l'EEMX

Investissement éthique et durable

L'un des principaux avantages de l'EEMX est qu'il offre aux investisseurs une voie pour investir dans les marchés émergents tout en alignant leurs investissements sur des principes éthiques et durables. La suppression des entreprises fossiles aide à promouvoir un avenir plus vert et responsable.

Diversification géographique

L'EEMX permet d'accéder à une grande variété d'entreprises des marchés émergents, répartissant ainsi les risques sur diverses économies en développement. Cette diversification peut aider à réduire la volatilité globale du portefeuille.

Potentiel de croissance des marchés émergents

Les marchés émergents tendent à croître plus rapidement que les marchés développés. En investissant dans l'EEMX, les investisseurs ont la possibilité de capter cette croissance potentiellement supérieure.

Compatible avec les objectifs ESG

Investir dans l'EEMX permet de respecter des critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG), ce qui est de plus en plus important pour de nombreux investisseurs institutionnels et individuels.

Inconvénients de l'EEMX

Exposition à la volatilité des marchés émergents

Les marchés émergents sont souvent plus volatiles que les marchés développés, ce qui peut entraîner des fluctuations plus importantes des cours des actions. Cela peut impliquer des risques accrus pour les investisseurs.

Rendement des dividendes potentiellement plus faible

Les entreprises dans les marchés émergents, et particulièrement celles excluant les combustibles fossiles, peuvent offrir des rendements de dividendes inférieurs à ceux disponibles dans les marchés développés ou incluant les énergies fossiles.

Limitations sectorielles

En supprimant les entreprises de l'industrie fossile, certains secteurs tels que l'énergie, qui peuvent offrir de bonnes opportunités d'investissement, ne sont pas représentés dans l'ETF. Cela peut limiter les options des investisseurs souhaitant une diversification complète par secteur.

Stratégie d'investissement dans l'EEMX

L'EEMX est mieux adapté aux investisseurs ayant un horizon d'investissement à long terme et qui souhaitent aligner leur portefeuille sur des principes de durabilité et de responsabilité sociale.

Stratégie à long terme

Investir dans l'EEMX peut nécessiter un engagement à long terme pour bénéficier pleinement de la croissance des marchés émergents et des politiques environnementales renforcées. Planifier un horizon d'investissement de 10 ans ou plus est souvent conseillé afin de traverser les cycles économiques inévitables.

Réinvestissement des dividendes

Afin de maximiser l'effet de composition, il est recommandé de réinvestir les dividendes pour augmenter progressivement la valeur de l'investissement. Cette stratégie permet d'accumuler davantage d'actions de l'ETF, augmentant ainsi le potentiel de rendement à long terme.

En résumé, l'EEMX offre une opportunité unique d'investir dans des marchés émergents en excluant les entreprises liées aux combustibles fossiles, alignant ainsi les investissements sur des valeurs environnementales. Cependant, les investisseurs doivent être conscients des risques plus élevés et des rendements potentiels variables associés aux marchés émergents.