Qu'est-ce que BKEM ? (Définition, avantages et inconvénients)

Investir dans les marchés émergents peut être une stratégie lucrative pour diversifier son portefeuille et potentiellement accroître ses rendements. Parmi les options disponibles, le BNY Mellon Emerging Markets Equity ETF, ou BKEM, se distingue comme un choix prometteur. Dans ce blog, nous explorerons ce qu'est BKEM, ainsi que ses avantages et inconvénients.

Qu'est-ce que le BKEM ?

Le BKEM est un ETF (Exchange-Traded Fund) conçu pour offrir une exposition aux marchés émergents. BKEM signifie BNY Mellon Emerging Markets Equity ETF, et il est géré par BNY Mellon, l'une des plus grandes institutions financières au monde.

Cet ETF suit le Morningstar Emerging Markets Large Cap Index, un indice composé de grandes capitalisations issues de pays émergents. L'objectif principal de BKEM est de capter la croissance économique rapide souvent observée dans ces régions tout en diversifiant les risques.

Caractéristiques principales du BKEM

• Exposition aux marchés émergents : BKEM investit dans des entreprises basées dans des pays émergents, généralement considérés comme ayant un potentiel de croissance économique plus élevé.
• Capitalisation boursière élevée : L'indice suivi par BKEM sélectionne des entreprises de grande capitalisation, ce qui contribue à réduire le risque par rapport aux entreprises de plus petites tailles.
• Diversification géographique : Inclut un large éventail de pays, tels que la Chine, l'Inde, le Brésil, et la Russie.

Composition du BKEM

BKEM est composé d'entreprises bien établies dans des marchés émergents. Le portefeuille est diversifié à travers plusieurs secteurs, incluant les technologies de l'information, la finance, la consommation discrétionnaire, et les matériaux de base. Parmi les entreprises souvent incluses dans ce type de fonds, on peut retrouver des noms connus comme Alibaba, Tencent, et Petrobras.

Avantages du BKEM

Potentiel de forte croissance

Investir dans les marchés émergents offre un potentiel significatif de croissance économique. Ces économies peuvent croître plus rapidement que les marchés développés, apportant ainsi une opportunité d'augmentation des rendements pour les investisseurs.

Diversification globale

BKEM permet d'obtenir une exposition à des marchés souvent sous-représentés dans les portefeuilles occidentaux. En diversifiant géographiquement, les investisseurs peuvent réduire leur risque global, car les performances des marchés émergents peuvent ne pas être corrélées aux marchés développés.

Gestion professionnelle

BKEM est géré par BNY Mellon, une institution renommée pour sa gestion d'actifs. Cela permet aux investisseurs de bénéficier de l'expertise et des recherches approfondies de BNY Mellon dans le domaine des marchés émergents.

Inconvénients du BKEM

Volatilité élevée

Les marchés émergents sont connus pour leur volatilité. Les fluctuations économiques, politiques, et monétaires peuvent entraîner des mouvements brusques dans les cours des actions. Les investisseurs doivent être prêts à gérer cette volatilité.

Risques spécifiques aux pays

Investir dans les marchés émergents implique de prendre en compte des risques spécifiques aux pays, tels que l'instabilité politique, les changements réglementaires, et les risques de change. Ces facteurs peuvent impacter significativement les performances du fonds.

Coûts supérieurs à d'autres ETFs

Le coût de gestion de BKEM peut être plus élevé que celui des fonds investissant dans des marchés développés en raison de la complexité et des coûts associés à la recherche et à l'investissement dans des juridictions moins familières.

Stratégie d'investissement pour le BKEM

BKEM peut convenir aux investisseurs cherchant à diversifier leurs portefeuilles avec une exposition aux marchés émergents tout en acceptant une certaine dose de volatilité et de risque.

Stratégie d'investissement à long terme

Pour investir dans BKEM, une approche à long terme est souvent bénéfique. Les marchés émergents peuvent connaître des périodes prolongées de forte croissance ainsi que des périodes de turbulences. Une vision à long terme aide à surmonter les fréquentes fluctuations de prix.

Rééquilibrage périodique

Il est conseillé de rééquilibrer périodiquement son portefeuille pour maintenir une allocation appropriée en fonction des objectifs financiers et de la tolérance au risque. Cette stratégie permet d'ajuster l'exposition aux marchés émergents en fonction des performances relatives de BKEM par rapport au reste du portefeuille.

Réinvestissement des dividendes

Réinvestir les dividendes générés par BKEM peut aider à tirer parti de l'effet de composition, augmentant ainsi potentiellement les rendements à long terme. En réinvestissant ces revenus, les investisseurs peuvent accroître la taille de leurs avoirs sans apport supplémentaire de capital.

En somme, BKEM présente une opportunité attrayante pour diversifier ses investissements avec une exposition aux marchés émergents tout en profitant de la gestion professionnelle de BNY Mellon. Néanmoins, la nature volatile et les risques spécifiques des marchés émergents nécessitent une gestion prudente et une tolérance au risque appropriée.