Was ist FYT? (Definition, Vorteile, Nachteile)

Angesichts der zunehmenden Unsicherheit in den Finanzmärkten und dem Bedarf an diversifizierten Anlagemöglichkeiten wird der FYT oft als interessante Option für Investoren angesehen, die in den US-amerikanischen Small-Cap-Markt investieren möchten. Heute werden wir erläutern, was FYT ist, seine Bedeutung sowie seine Vor- und Nachteile.

FYT: Eine Einführung

FYT ist ein spezialisierter ETF (Exchange-Traded Fund), der von First Trust angeboten wird. Der volle Name dieses ETFs ist der First Trust Small Cap Value AlphaDEX Fund. FYT zielt darauf ab, Investoren die Möglichkeit zu bieten, in kleine, wertorientierte US-Unternehmen zu investieren.

FYT folgt dem Nasdaq AlphaDEX Small Cap Value Index, der eine Methodik anwendet, die auf fundamentalen Bewertungskriterien basiert, um Aktien mit hohem Potenzial auszuwählen. Diese Methodik zielt darauf ab, Wertorientierung und Kapitalwachstum zu kombinieren.

Wichtige Merkmale von FYT

• Aktive Selektion: Basierend auf verschiedenen fundamentalen Kriterien zur Identifikation von unterbewerteten Small-Cap-Aktien
• Diversifikation: Breite Streuung über zahlreiche Branchen und Sektoren im US-Markt
• Fokus auf Small Caps: Unternehmen mit geringerer Marktkapitalisierung, die oft höheres Wachstumspotenzial darstellen

Nach der Anwendung verschiedener Filter werden die Unternehmen, die die Anforderungen erfüllen, in den Index aufgenommen und gewichtet, basierend auf ihrer Erfüllung der Kriterien.

Zusammensetzung von FYT

FYT setzt sich aus einer Vielzahl von Small-Cap-Unternehmen zusammen, die durch eine detaillierte Analyse ausgewählt wurden, um eine hohe Wertschöpfung zu ermöglichen. Die Unternehmen stammen aus unterschiedlichen Sektoren wie Gesundheitswesen, Finanzen, Industrie und Konsumgüter.

Vorteile von FYT

Potenzial für hohes Wachstum

Da FYT in Small-Cap-Unternehmen investiert, besteht ein höheres Potenzial für überdurchschnittliches Wachstum im Vergleich zu Large-Cap-Investitionen. Small-Cap-Werte haben historisch gezeigt, dass sie in bestimmten Marktphasen erhebliche Gewinne erzielen können.

Diversifikation

FYT bietet durch seine breite Streuung über viele Unternehmen und Branchen hinweg eine gute Diversifikation für das Portfolio. Dies verringert das Risiko, das mit der Investition in ein einzelnes Unternehmen oder einen Sektor verbunden ist.

Fundamental basierte Auswahl

Die Methodik des AlphaDEX Index basiert auf fundamentalen Daten, was bedeutet, dass die Auswahl der Aktien auf soliden finanziellen und wirtschaftlichen Kennzahlen beruht. Dies kann dazu beitragen, das Risiko zu minimieren und Chancen zu nutzen, die herkömmliche Indizes möglicherweise übersehen.

Nachteile von FYT

Höhere Volatilität

Investitionen in Small-Cap-Unternehmen tendieren dazu, volatiler zu sein als Investitionen in Large-Cap-Unternehmen. Dies bedeutet, dass der Wert von FYT erheblichen Schwankungen unterliegen kann, was für risikoscheue Anleger weniger attraktiv sein könnte.

Höhere Kosten

FYT hat eine höhere Kostenquote im Vergleich zu einfacheren ETF-Produkten. Die Kostenquote von FYT beträgt etwa 0,66 % pro Jahr, was höher ist als bei vielen anderen ETFs, die passiv verwaltet werden. Diese höheren Kosten können langfristig die Renditen schmälern.

FYT Anlagestrategie

Da FYT in einer speziellen Markt-Nische operiert, nämlich den Small-Caps, ist es wichtig, eine geeignete Anlagestrategie zu verfolgen, die sowohl das Potenzial als auch die Risiken berücksichtigt.

Langfristige Anlagestrategie

Aufgrund der Volatilität und des höheren Risikos bei Small-Cap-Investitionen sollte FYT als eine langfristige Investition betrachtet werden. Eine Haltedauer von mindestens 5 bis 10 Jahren kann dazu beitragen, kurzfristige Marktunsicherheiten auszugleichen und das Wachstumspotenzial auszuschöpfen.

Diversifikation im Gesamtportfolio

Es ist ratsam, FYT als Teil eines diversifizierten Gesamtportfolios zu betrachten. Es sollte neben anderen Anlageklassen wie Large-Cap-Aktien, Anleihen und internationalen Investitionen gehalten werden, um das Gesamtrisiko zu streuen.

Regelmäßige Überprüfung

Regelmäßige Überprüfungen und Anpassungen des Portfolios sind notwendig, um sicherzustellen, dass die Anlageziele weiterhin erfüllt werden. Spezialisierte ETFs wie FYT können an Marktbedingungen gebunden sein, die es erforderlich machen, die Strategie regelmäßig anzupassen.

Fazit

Der First Trust Small Cap Value AlphaDEX Fund (FYT) bietet eine interessante Möglichkeit, in den US-amerikanischen Small-Cap-Markt zu investieren, der potenziell höhere Renditen bieten kann, jedoch auch mit höheren Risiken verbunden ist. Die fundamentale, AlphaDEX-basierte Methodik hinter FYT kann helfen, wertvolle Unternehmen zu identifizieren, bringt jedoch auch höhere Kosten mit sich. Eine langfristige Anlagestrategie und eine gute Diversifikation im Gesamtportfolio sind entscheidend, um die Vorteile von FYT optimal zu nutzen.